Los 5 mejores fondos de renta fija a corto plazo para 2020: Una guía completa
Los inversores que buscan preservar su capital suelen centrar sus carteras en opciones de inversión de riesgo mínimo, como el efectivo, los mercados monetarios, los certificados de depósito (CD) y los bonos. Los bonos a corto plazo, en particular, se sitúan en el extremo más seguro del espectro de riesgo de los títulos de deuda debido a su corta duración y a su posterior condición de casi efectivo. Estos bonos son atractivos para los inversores conservadores, ya que reducen eficazmente la volatilidad. Los fondos de inversión especializados en bonos de corta duración proporcionan diversificación al invertir en tenencias de bonos de alta calidad de varios tipos de emisores, industrias y regiones.
La importancia de los fondos de bonos a corto plazo
Los fondos de bonos a corto plazo desempeñan un papel crucial en las carteras de inversión, ya que ofrecen estabilidad y generación de ingresos. Su menor duración o fecha de vencimiento conlleva un menor riesgo crediticio y de tipos de interés en comparación con los bonos a más largo plazo. Estos fondos son especialmente atractivos para los inversores que buscan ingresos corrientes y preservación del capital, ya que proporcionan un flujo constante de pagos de intereses y tienden a ser menos sensibles a las variaciones de los tipos de interés.
Consideraciones clave sobre los fondos de bonos a corto plazo
Antes de seleccionar un fondo de bonos a corto plazo, es importante tener en cuenta varios factores clave:
1. Rentabilidad total media
Una rentabilidad total media anual a 10 años más alta suele indicar una mejor gestión del fondo. Esta métrica refleja la rentabilidad histórica del fondo y puede dar una idea de su capacidad para generar rendimientos constantes a lo largo del tiempo.
2. Rendimientos
Los rendimientos proporcionan una buena guía para la rentabilidad futura porque los precios de los bonos a corto plazo son bastante estables y difíciles de predecir. Los rendimientos más altos suelen significar un mayor riesgo de crédito o de tipos de interés. Es esencial evaluar si el rendimiento se ajusta a sus objetivos de inversión y a su tolerancia al riesgo.
3. Ratio de gastos
Las comisiones y los diferenciales son consideraciones importantes para los fondos de bonos a corto plazo, ya que estos fondos suelen tener rendimientos relativamente bajos. El ratio de gastos representa la comisión anual que cobra el fondo por gestionar su inversión. Un coeficiente de gastos más bajo puede ayudar a maximizar sus rendimientos globales.
Los 5 mejores fondos de renta fija a corto plazo para 2020
1. Fondo Vanguard de grado de inversión a corto plazo (VFSTX)
– Rentabilidad total media: 2,55
– Rendimiento a 30 días: 0,97
– Ratio de gastos: 0,2%.
El Vanguard Short-Term Investment-Grade Fund ofrece diversificación en términos de exposición regional, calidad crediticia y tipo de emisor de bonos. El fondo se centra en mantener una volatilidad de precios mínima e invierte una cantidad sustancial de sus activos en valores de renta fija de alta calidad. Tiene una rentabilidad total anualizada media a 10 años del 2,55% y una ratio de gastos del 0,2%, muy por debajo de la media de la categoría.
2. La cartera DFA Short-Term Extended Quality Portfolio (DFEQX)
– Rentabilidad total media: 2,96%.
– Rendimiento a 30 días: 1,44
– Ratio de gastos: 0,33
El DFA Short-Term Extended Quality Portfolio trata de proporcionar a los inversores la máxima rentabilidad total dentro del ámbito de los títulos de deuda. El fondo invierte un mínimo del 80% de su cartera en valores de renta fija considerados de calidad investment grade. Tiene una rentabilidad media anualizada a 10 años del 2,96% y una ratio de gastos del 0,33%.
3. ETF iShares de bonos corporativos a corto plazo (IGSB)
– Rentabilidad total media: 2,30%.
– Rendimiento a 30 días: 2,40%.
– Ratio de gastos: 0,06
El ETF iShares Short-Term Corporate Bond sigue un índice de bonos corporativos estadounidenses a corto plazo con grado de inversión. Con 20.300 millones de dólares en activos, este ETF ofrece exposición a una cartera diversificada de bonos corporativos. Tiene una rentabilidad media total a 10 años del 2,30% y una ratio de gastos del 0,06%.
4. Fidelity Short-Term Bond Fund (FSHBX)
– Rentabilidad total media: 1.98%
– Rendimiento a 30 días: 1,98
– Ratio de gastos: 0,45
El Fidelity Short-Term Bond Fund tiene como objetivo proporcionar un alto nivel de ingresos corrientes a los inversores, preservando al mismo tiempo el capital. El fondo invierte al menos el 80% de su cartera en títulos de deuda con grado de inversión o en acuerdos de recompra. Su fecha de creación es marzo de 1986 y ha generado una rentabilidad media anualizada a 10 años del 1,98%. La ratio de gastos de este fondo es del 0,45%.
5. El PIMCO Enhanced Short Maturity Active ETF (MINT)
– Rentabilidad total media: 1.89%
– Rendimiento a 30 días: 1,34
– Ratio de gastos: 0,35%.
El PIMCO EnhancedShort Maturity Active ETF trata de generar ingresos corrientes manteniendo una duración baja y una elevada calidad crediticia. El fondo invierte en una cartera diversificada de valores de renta fija a corto plazo. Con una rentabilidad total media del 1,89% y un rendimiento a 30 días del 1,34%, el fondo ofrece un equilibrio entre la generación de ingresos y la preservación del capital. Su ratio de gastos es del 0,35%.
Conclusión
Los fondos de renta fija a corto plazo son un componente esencial de una cartera de inversión bien diversificada. Estos fondos proporcionan estabilidad, generación de ingresos y una volatilidad reducida en comparación con los bonos a más largo plazo. A la hora de elegir un fondo de bonos a corto plazo, es importante tener en cuenta factores como la rentabilidad total media, los rendimientos y los ratios de gastos. Los cinco principales fondos de bonos a corto plazo para 2020, incluidos el Vanguard Short-Term Investment-Grade Fund, el DFA Short-Term Extended Quality Portfolio, el iShares Short-Term Corporate Bond ETF, el Fidelity Short-Term Bond Fund y el PIMCO Enhanced Short Maturity Active ETF, ofrecen a los inversores una gama de opciones para adaptarse a sus objetivos de inversión y tolerancia al riesgo. Evaluando cuidadosamente estos fondos, los inversores pueden tomar decisiones informadas para optimizar sus inversiones en renta fija en 2020 y más allá.
Preguntas y respuestas
¿Qué es un fondo de obligaciones a corto plazo?
Un fondo de bonos a corto plazo es un tipo de fondo de inversión o fondo cotizado (ETF) que invierte en valores de renta fija con vencimientos relativamente cortos. Estos fondos suelen tener bonos con duraciones de uno a cinco años, lo que los hace menos sensibles a las variaciones de los tipos de interés en comparación con los bonos a más largo plazo.
¿Cuáles son las ventajas de invertir en fondos de bonos a corto plazo?
Los fondos de bonos a corto plazo ofrecen varias ventajas. En primer lugar, proporcionan estabilidad y preservación del capital debido a sus duraciones más cortas y a su menor riesgo de tipos de interés. En segundo lugar, generan ingresos regulares en forma de pagos de intereses. Por último, ofrecen diversificación al invertir en una variedad de emisores, industrias y regiones.
¿Son los fondos de bonos a corto plazo inversiones seguras?
Los fondos de bonos a corto plazo suelen considerarse más seguros que los fondos de bonos a largo plazo o las inversiones en renta variable. Sin embargo, es importante tener en cuenta que todas las inversiones conllevan cierto nivel de riesgo. Aunque los fondos de bonos a corto plazo tienen un menor riesgo de tipos de interés y de crédito en comparación con los bonos a más largo plazo, sigue existiendo la posibilidad de impago o de cambios en las condiciones del mercado que podrían afectar a su rendimiento.
¿Cómo elijo el fondo de bonos a corto plazo adecuado para mi cartera?
A la hora de elegir un fondo de renta fija a corto plazo, tenga en cuenta factores como la rentabilidad media total, los rendimientos, el ratio de gastos y la estrategia de inversión del fondo. Evalúe sus objetivos de inversión, su tolerancia al riesgo y su horizonte temporal para encontrar un fondo que se ajuste a sus necesidades. Revise el folleto del fondo y consulte con un asesor financiero si es necesario.
¿Pueden perder valor los fondos de renta fija a corto plazo?
Aunque los fondos de bonos a corto plazo suelen considerarse menos volátiles que las acciones o los bonos a más largo plazo, pueden experimentar fluctuaciones en su valor. Factores como los cambios en los tipos de interés, las rebajas crediticias o las condiciones económicas pueden afectar al rendimiento de estos fondos. Sin embargo, el potencial de pérdida de capital suele ser menor en comparación con inversiones de mayor riesgo.
¿Pueden los fondos de bonos a corto plazo proporcionar rendimientos más altos en comparación con otras inversiones?
Los fondos de renta fija a corto plazo suelen ofrecer rendimientos moderados en comparación con inversiones más arriesgadas como las acciones o los bonos de alto rendimiento. El objetivo principal de estos fondos es la preservación del capital y la generación de ingresos, más que unos rendimientos elevados. Es importante establecer expectativas realistas de rendimiento y tener en cuenta la compensación entre riesgo y rentabilidad al invertir en fondos de bonos a corto plazo.
¿Son adecuados los fondos de renta fija a corto plazo para los jubilados?
Los fondos de bonos a corto plazo pueden ser adecuados para los jubilados que buscan generar ingresos y preservar el capital. Estos fondos proporcionan un flujo constante de pagos de intereses y suelen ser menos volátiles que otras opciones de inversión. Sin embargo, los jubilados deben evaluar cuidadosamente su tolerancia al riesgo, sus necesidades de ingresos y su asignación general de activos para asegurarse de que los fondos de bonos a corto plazo se ajustan a sus objetivos financieros y a sus planes de jubilación.